โดย Kathy Lien กรรมการผู้จัดการด้านกลยุทธ์จาก BK Asset Management
ภาพรวมตลาดฟอเร็กซ์ประจำวันที่ 4 พฤศจิกายน 2019
ค่าเงินดอลลาร์ออสเตรเลียถูกจับตามองเป็นพิเศษในสัปดาห์นี้ เนื่องจากรายงานเศรษฐกิจเคลื่อนไหวอย่างต่อเนื่องและการประกาศนโยบายการเงินในปฏิทินการเงิน เมื่อซื้อขายกันในระดับสูงสุดในรอบ 3 เดือนเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ค่าเงินดอลลาร์ออสเตรเลียปรับลดลงก่อนการประกาศนโยบายทางการเงินของธนาคารกลางออสเตรเลียคาดว่าจะไม่มีการเปลี่ยนแปลงอัตราดอกเบี้ยจากธนาคารกลางออสเตรเลีย ซึ่งจะลดต้นทุนการกู้ยืม 3 ครั้งใน 5 เดือนล่าสุด หลังจากที่มีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งล่าสุดจากธนาคารกลาง ออสเตรเลียเองยังมีการเปิดช่องว่างเผื่อให้กับนโยบายผ่อนคลายทางการเงินเพิ่มเติมในอนาคต แต่ก็ไม่มีใครคากว่าจะมีความเคลื่อนไหวใดอีกในปีนี้ อัตราดอกเบี้ยของการซื้อขายล่วงหน้ามีโอกาสเพียง 24% ของการปรับลดอัตราดอกเบี้ยครั้งที่ 4 ในปี 2019 ซึ่งนี่อธิบายว่าทำไมเงินดอลลาร์ออสเตรเลียได้ฟื้นตัวตลอดเดือนตุลาคม
เป็นที่น่าเสียดายเนื่องจากการประชุมนโยบายครั้งล่าสุดเราได้เห็นความอ่อนแอของเศรษฐกิจออสเตรเลีย คืนวันอาทิตย์ ยอดค้าปลีกไม่เป็นตามที่คาดหวัง เติบโตเพียง 0.2% ในเดือนกันยายน และหดตัวลงที่ -0.1% ในไตรมาสที่ 3 แม้ว่าตลาดแรงงานเป็นส่วนที่แข็งแกร่งที่สุดของเศรษฐกิจ แต่การเติบโตของงานก็ชะลอตัว ความเชื่อมั่นทางธุรกิจ และ กิจกรรมการผลิต ปรับตัวลดลงเช่นกัน เนื่องจากการส่งออกและการนำเข้าในประเทศจีนลดลง การปรับตัวที่ดีขึ้นมีเพียงตลาดที่อยู่อาศัยและอัตราเงินเฟ้อ แต่จากข้อมูลของรองผู้ว่าการธนาคารกลางออสเตรเลีย นาย DeBelle กล่าวว่า ตลาดที่อยู่อาศัยจะเป็นรายต่อไปที่จะเกิดการชะลอตัว
เมื่อนาย Lowe ผู้ว่าการธนาคารกลางออสเตรเลียได้ออกมาพูดถึงแผนการที่จะปรับลดดอกเบี้ยลงในปลายเดือนที่แล้ว จึงหมดข้อสงสัยว่าธนาคารกลางน่าจะเตรียมรับมือกับสถานการณ์ของเศรษฐกิจที่จะเกิดขึ้น แม้จะมีสัญญาณที่ดีในข้อตกลงการค้าเฟสแรกที่ใกล้จะเสร็จสมบูรณ์ แต่ก็ยังมีความไม่แน่นอนที่มีนัยสำคัญในความสัมพันธ์ทางการค้าระหว่างสหรัฐฯ และจีนอยู่ และกำแพงภาษีในเดือนธันวาคมนี้ก็ยังเป็นข้อที่ทำให้ธนาคารกลางออสเตรเลียยังต้องระวัง.เราไม่ได้คาดหวังการเปลี่ยนแปลงงบดุลที่สำคัญจากทางธนาคารกลางออสเตรเลีย สถานการณ์ของนโยบายทางการเงินยังคงใช้มาตราการค่อยเป็นค่อยไป ซึ่งน่าจะเพียงพอต่อการเพิ่มผลกำไรในค่าเงินอยู่บ้าง
เราหวังให้คู่สกุลเงิน AUD/USD ปรับลดลงมาที่จุด 0.6850 แต่การขาดดุลเพิ่มเติมจะขึ้นอยู่กับดุลทางการค้า PMIs และรายงานการค้าของจีน
ค่าเงินดอลลาร์นิวซีแลนด์และดอลลาร์แคนาดา ต่างก็ลดลงตามดอลลาร์ออสเตรเลีย นิวซีแลนด์มีตัวเลขตลาดแรงงานที่กำหนดไว้สำหรับการแถลงในอีก 2 ชั่วโมงข้างหน้าและยังมีความเสี่ยงว่ายังอยู่ในช่วงขาลง ในขณะเดียวกันเรายังตามลูนี่อยู่เพื่อดูการเคลื่อนไหวของสกุลเงินอื่นๆ USD/CAD น่าจะมีการซื้อขายเหนือระดับ 1.32 และรายงานดุลการค้าของวันอังคารสามารถพลิกได้โดยที่ขยับโมเมนตั้มของ USD/CAD ให้อัพไซต์ ค่าเงินยูโร ร่วงลงแม้ว่าจะมีการปรับ ฐานการผลิต PMI แล้วก็ตาม
ท้ายที่สุด พระเอกในวันจันทร์คือดอลลาร์สหรัฐที่สามารถเรียกคืนอุปสงค์ในตลาดได้ การซื้อขายเงินดอลลาร์สหรัฐสูงขึ้นเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลัก ทำให้มีกำไรมากกว่า 108.50 รายงานคำสั่งซื้อจากโรงงานในสหรัฐและตัวเลขของสินค้าคงทนนั้นชะลอตัวมากกว่าที่คาดการณ์ไว้ แต่อย่างไรก็ตามสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐยังคงเป็นสกุลเงินที่มีประสิทธิภาพที่สุด ข้อมูลทางการค้าของสหรัฐและรายงาน ภาคการบริการ ISM มีกำหนดให้ปล่อยข้อมูลแล้ว น่าจะเป็นสิ่งที่น่าสนใจไม่ใช่น้อยที่จะเห็นว่าตัวเลขจะอ่อนลงแค่ไหน และจะส่งผลกระทบต่อสกุลเงินมากน้อยเพียงใด